Gold: Welche Fehler sollten Anleger beim Goldkauf unbedingt vermeiden?

Seit Jahresbeginn hat sich Gold um mehr als ein Drittel verteuert und bereits 28 Rekordhochs verbucht. Kein Wunder, schließlich gilt das Edelmetall als Krisenwährung – und der zunehmend eskalierende Handelskrieg sorgt für Rezessionsängste unter den Anlegern. Viele von ihnen erhöhen deshalb den Goldanteil in ihrem Portfolio, um es gegenüber Schwankungen auf dem Aktienmarkt widerstandsfähiger zu machen. Außerdem ist Gold langfristig ein guter Schutz gegen Inflation. Es gibt aber auch Anleger, die in Gold investieren, weil sie dem Finanzsystem grundsätzlich misstrauen. Sie ziehen es vor, in Sachwerte zu investieren. Und das möglichst anonym, ohne dass der Staat davon erfährt. Doch ist das überhaupt möglich? Und was ist steuerlich zu beachten? Die wichtigsten Antworten: Es gibt in Deutschland kein Gesetz, das eine Höchstmenge für Goldkäufe festlegt. Ein Privatanleger kann also so viel Gold kaufen und verkaufen, wie er möchte. Es gibt allerdings eine Obergrenze für den anonymen Goldkauf mit Bargeld. Sie liegt bei 2000 Euro. Bei Käufen darüber hinaus ist der Händler dazu verpflichtet, die Identität des Käufers festzustellen. Der Käufer muss sich also ausweisen, und der Händler muss eine Kopie des Ausweisdokuments für fünf Jahre aufbewahren. Diese Dokumente werden aber nur an die Zentralstelle für Finanztransaktionsuntersuchungen (FIU) weitergegeben, wenn der Verdacht auf Geldwäsche besteht oder der Händler einer Routinekontrolle unterzogen wird. Alternativ kann der Käufer das Gold per Überweisung oder Kreditkarte zahlen, was auch als Identitätsnachweis gilt. Es gibt zwar keine gesetzliche Begrenzung, wie oft ein Anleger anonym Gold erwerben darf, solange der Kauf unter 2000 Euro bleibt. Allerdings sollte er es nicht übertreiben. Denn Händler sind verpflichtet, nach dem Geldwäschegesetz bestimmte auffällige Transaktionen zu melden, warnt Daniel Marburger, Geschäftsführer des Edelmetall-Onlinehandels StoneX Bullion. „Dazu zählen auch wiederholte Bargeld-Käufe unterhalb der Schwelle von 2000 Euro, wenn sie in engem zeitlichen Zusammenhang stehen“, sagt er. Dasselbe gilt auch für Verkäufe. Wie eng dieser zeitliche Zusammenhang sein darf, ist im Geldwäschegesetz nicht definiert. Sicherlich würde es auffallen, wenn ein Anleger jede Woche beim selben Händler Gold im Wert von weniger als 2000 Euro kauft. Aus Verbrauchersicht lässt sich diese Hürde aber leicht umgehen, indem das Gold einfach bei vielen verschiedenen Händlern gekauft oder verkauft wird. Auch mit mehreren Familienmitgliedern beim Goldhändler aufzutauchen, ist grundsätzlich zulässig. Doch auch hier gilt: Wer mit seinen 20 Cousins jeweils Gold unter 2000 Euro bar bezahlt, macht sich schnell verdächtig. Wer bei Banken Gold verkauft, muss unabhängig von der Summe einen Nachweis erbringen, dass das Gold wirklich ihm gehört. Das kann zum Beispiel ein Kaufbeleg sein. Handelt es sich um geerbtes oder geschenktes Gold, kann der Verkäufer eine Verfügung des Nachlassgerichts oder einen Schenkungsvertrag vorlegen. In Einzelfällen könne dieser Eigentumsnachweis auch durch Belege wie Kassenzettel oder ähnliche Dokumente erbracht werden, so StoneX-Bullion-Geschäftsführer Marburger. Anders als Banken haben Edelmetallhändler etwas mehr Spielraum. Wichtig aber: Sie müssen sich im Einklang mit dem Geldwäschegesetz verhalten, betont Marburger. „Wir verlangen daher eine schriftliche Erklärung, dass der Verkäufer rechtmäßiger Eigentümer des Goldes ist.“ Eine Unze Gold kostet mittlerweile rund 2907 Euro. Wer anonym Gold kauft, darf die 2000-Euro-Grenze nicht überschreiten. Er erhält für dieses Geld aber nur etwas mehr als 21 Gramm. Wer häufig für diese kleinen Beträge Gold kauft, erhält weniger Gold pro Euro als beim Kauf größerer Barren. Denn es gilt: Je größer die Barren sind, desto niedriger sind die Aufgelder, also die Spannen zwischen dem aktuellen Spot-Kaufpreis von Gold und dem Verkaufspreis. In das Aufgeld fließen unter anderem die Produktionskosten, die Lieferkosten sowie die Lagerkosten ein. Wer Gold anonym kauft, erhält in der Regel einen Kaufbeleg ohne Namen. Bei einem Diebstahl des Goldes kann das zu Problemen führen, etwa mit der Hausratversicherung, weil ein personalisierter Eigentumsnachweis fehlt. Zudem müssen anonyme Käufer ihr gerade erworbenes Edelmetall selbst nach Hause transportieren. Wer mit einer großen Tüte das Geschäft des Goldhändlers verlässt und dabei beobachtet wird, hat einen gefährlichen Heimweg vor sich. Außerdem müssen anonyme Käufer Folgendes bedenken: Wenn sie das Edelmetall innerhalb des ersten Jahres verkaufen, müssen sie die Gewinne gegenüber dem Finanzamt angeben. Die Anonymität ist damit natürlich passé. Allein die Tatsache, dass Privatleute Gold gekauft haben, ist steuerlich nicht relevant. Daher erfolgt auch keine Meldung an das Finanzamt. Erst, wenn sie ihr Gold wieder verkaufen, können auf den Gewinn – also den Verkaufspreis abzüglich der Anschaffungskosten – Steuern fällig werden. Der Verkauf von Gold zählt zu den sogenannten privaten Veräußerungsgeschäften (Paragraf 23 Einkommensteuergesetz). Gewinne unterliegen dem persönlichen Steuersatz und nicht etwa der Abgeltungsteuer in Höhe von 25 Prozent. Für Edelmetalle gilt jedoch eine einjährige Haltefrist. Das bedeutet: Wer sein Gold frühestens ein Jahr nach der Anschaffung weiterverkauft, muss auf den Gewinn keine Steuern zahlen. Das Gleiche gilt für den Verkauf von Schmuck, Antiquitäten, Edelsteinen und Oldtimern. Zusätzlich gibt es für unterjährige Verkäufe eine Freigrenze in Höhe von 1000 Euro. Gewinne unterhalb dieser Grenze bleiben steuerfrei. „Wird diese Grenze überschritten, muss der gesamte Gewinn versteuert werden“, erläutert Daniela Karbe-Geßler, Steuerexpertin beim Bund der Steuerzahler (BdSt). Wichtig auch: Die 1000-Euro-Grenze gilt für alle privaten Veräußerungsgeschäfte. Haben Anleger unterjährig beispielsweise Gewinne mit Kryptowährungen, Gold und Antiquitäten erzielt, werden diese summiert. Für Indexfonds auf den Goldpreis, sogenannte Exchange Traded Commodities (ETC), gilt die einjährige Frist nur, wenn Anleger mit den ETCs einen Anspruch auf Auslieferung des Edelmetalls erwerben. Gewinne aus Finanzinstrumenten wie Zertifikaten auf den Goldpreis oder Indexfonds auf Goldminen-Aktien zählen zu den Kapitaleinkünften. Diese werden unabhängig von der Haltedauer mit 25 Prozent Abgeltungsteuer plus Solidaritätszuschlag und gegebenenfalls Kirchensteuer belegt. Wer Gold besitzt, darf dieses jederzeit auch verschenken. „Allerdings kann durch eine Schenkung nicht die Haltefrist unterlaufen werden“, sagt Karbe-Geßler. Ein Beispiel: Eine Mutter kauft am 5. Januar einen Goldbarren und schenkt ihn im Sommer ihrer Tochter. „Damit keine Steuern aus einem Veräußerungsgeschäft anfallen, müsste die Tochter das Gold mindestens bis zum 5. Januar des Folgejahres halten“, so die Steuerexpertin. Erst danach könnte die Tochter einen Gewinn aus dem Verkauf des Goldes steuerfrei einstreichen. Zudem muss eine Schenkungsteuerpflicht geprüft werden. Für Schenkungen von Eltern an ihre Kinder gilt alle zehn Jahre ein Freibetrag von 400.000 Euro – oder umgerechnet: aktuell mehr als vier Kilogramm Gold. Doch was tun, wenn man Gold geschenkt bekommen oder geerbt hat und den Zeitpunkt des Goldkaufs nicht kennt? Um auf Nummer sicher zu gehen, sollte das Gold erst ein Jahr nach der Schenkung verkauft werden. Deutsche Anleger können auch in Nachbarländern wie Österreich oder der Schweiz Gold kaufen. In beiden Ländern sind die Grenzen für anonymen Goldkauf höher als in Deutschland. In Österreich liegt sie bei 10.000 Euro, in der Schweiz bei 15.000 Franken. Allerdings sollten sich Kunden dann mit den geltenden Meldepflichten vertraut machen. Kaufen sie Gold im Wert von mehr als 10.000 Euro, müssen sie das bei der Einreise nach Deutschland beim Zoll anmelden – dann ist der Goldkauf natürlich nicht mehr anonym. Minderjährige können kein Gold kaufen, da sie nur als beschränkt geschäftsfähig gelten. Allerdings spricht nichts dagegen, als Erwachsener für sein Kind mit Gold vorzusorgen. Einige Edelmetallhändler bieten sogar die Möglichkeit, ein Konto im Namen des Kindes zu eröffnen. Beispielsweise können Anleger dies bei BullionVault veranlassen – wenn sie als Erziehungsberechtigte einen Ausweis vorlegen und bei der Verwaltung des Kontos helfen. Mehr: 3000 Dollar für die Unze – Wie kann ich jetzt am besten auf das Edelmetall setzen? Erstpublikation: 22.04.2025, 13:16 Uhr.