Altersvorsorge: So ermitteln Sie Ihre Rentenlücke

Das Nettoeinkommen minus zu erwartender Rente ergibt die Rentenlücke. Wenn die Berechnung so einfach wäre, hätten Menschen wie Michael Huber wenig zu tun. In der Realität ist der Ruhestandsplaner und Deutschlandchef des VZ Vermögenszentrums aber ein gefragter Mann. Denn es gibt nach seiner Erfahrung nicht die eine Rentenlücke. „Auch wenn zwei Menschen mit exakt gleichem Lebenslauf und gleicher Anstellung vor mir sitzen, sind ihre Pläne für den Ruhestand oft grundverschieden“, sagt Huber. Denn wie groß die Rentenlücke ist, bestimmen nicht nur die zu erwartenden Renten, ganz gleich ob gesetzlich, betrieblich oder privat, sondern auch Wünsche, wie etwa der Umzug in ein anderes Eigenheim, Verpflichtungen, etwa gegenüber pflegebedürftigen Verwandten und, und, und. „Auf diese Weise können sich große oder auch nur kleine Lücken auftun“, weiß der Ruhestandsplaner. Sein wichtigster Ratschlag lautet: keine Panik, sondern eine nüchterne Bestandsaufnahme aller aktuellen Ausgaben vor dem Hintergrund, ob sie auch im Ruhestand noch getätigt werden müssen. Ist der Kassensturz gemacht, empfehlen Huber und weitere Fachleute, drei zentrale Fragen zu beantworten. Wie will ich im Alter leben? Was brauche ich dafür? Und welche Kosten habe ich nach dem Ende des Berufslebens? Antworten auf diese und weitere Fragen. Um den Kassensturz zu beginnen, empfiehlt Martina Patzek, Ruhestandsexpertin bei der Quirin Privatbank, zunächst einmal die „Habenseite“ zu betrachten, also das Geld, das in der Rente zur Verfügung stehen wird. Das ist ihrer Meinung nach auch psychologisch angenehmer, als sich zunächst einmal mit den Ausgaben zu konfrontieren. Dabei sollte man nicht nur auf den jüngsten Rentenbescheid schauen, sondern auch in Erfahrung bringen, wie viel Geld eine eventuelle Betriebsrente oder andere Vorsorgeverträge bringen können, erklärt sie. Bei Vorsorgeprodukten, deren Ertrag ungewiss ist, weil sie am Aktienmarkt investieren, sollte eher mit einer mittleren als mit einer hohen Rendite gerechnet werden. „Ein reines Aktiendepot kann, über mehr als zwölf Jahre gerechnet, nach Kosten im Schnitt eine Rendite von sieben Prozent erwirtschaften“, sagt sie. Wer hier etwas vorsichtiger, also mit sechs Prozent rechne, erlebe am Ende eher eine positive als eine negative Überraschung. Patzek hat noch einen Tipp für alle, bei denen das Aktiendepot ein wesentlicher Baustein der Vorsorge ist: „Das Geld, das in den ersten Jahren des Ruhestands benötigt wird, sollte schon vor dem Beginn des Ruhestands nach und nach in festverzinsliche Wertpapiere umgeschichtet werden.“ Hier wie bei allen anderen Fragen rund um die Ruhestandsplanung empfiehlt sie, sich Rat von Experten zu holen. Oft vergessen, aber nach Patzeks Worten umso wichtiger wird das Eigenheim. „Hier können Sie mietfrei wohnen oder die Immobilie verkaufen, wenn sie zu groß geworden ist, und das erlöste Geld anderweitig nutzen.“ Letzterer Schritt kommt, so Patzek, vielen Menschen erst dann in den Sinn, wenn das Eigenheim und dessen Pflege ihnen im wahrsten Sinne des Wortes über den Kopf gewachsen ist. » Lesen Sie auch: Warum ein Eigenheim die Rentenlücke nicht schließen kann Hier rät die Expertin trotz aller Emotionen, die an einem Familienheim hängen können, pragmatisch zu sein. „Es muss nicht immer der Verkauf sein, eine Schenkung kann den Kindern oder Enkeln helfen und kann zudem helfen, später Erbschaftsteuer zu sparen“. Der „Habenseite“ sollten die Ausgaben gegenüberstehen. Das sind die Kosten zum Wohnen, ganz gleich, ob es sich hier um Kreditraten für die eigenen vier Wände oder die Miete handelt. Eigentümer sollten hier auch stets an eine Rücklage denken, um die Immobilie instand zu halten, Kosten zum Leben und – was im Ruhestand mehr Bedeutung haben wird – Ausgaben für Reisen und andere Freizeitaktivitäten. „Bei dieser Aufstellung spielt die Inflation eine wichtige Rolle“, sagt Michael Huber. Sein Tipp: „Zählen Sie alle Ausgaben, die Sie auch im Alter haben werden, zusammen und schlagen Sie zwischen zwei und drei Prozent jährliche Teuerung darauf.“ Wie der Zinseszinseffekt entfaltet auch die Inflation im Laufe der Jahre eine immer größere Wirkung. So dauert es bei 2,5 Prozent Teuerung nicht einmal 30 Jahre, um eine Ware oder Dienstleistung, die heute 100 Euro kostet, im Preis zu verdoppeln. Es gibt aber auch Ausgaben, die im Ruhestand nicht mehr auftauchen: „Auch wenn Sie im Ruhestand mehr Zeit haben, Geld auszugeben, Sie brauchen weniger als in der ‚Rushhour des Lebens‘ zwischen 35 und 55“, weiß Huber aus Erfahrung. Denn einige Posten, die momentan noch bei den Ausgaben stehen, gibt es nach seinen Worten im Ruhestand nicht mehr. So stehen die Kinder, wenn die Eltern Rentner werden, in der Regel finanziell auf eigenen Beinen. Ein Zuschuss zur Ausbildung fällt weg oder die Studentenwohnung muss nicht mehr mitfinanziert werden. Das Gleiche gilt auch für Bewohner eines Eigenheims. Mit 67 sind die meisten Kredite abbezahlt, oder die Restschuld lässt sich zu deutlich niedrigeren Raten tilgen. Obendrein fallen Beiträge für die Berufsunfähigkeitsversicherung weg, und wer gut angelegt hat, muss auch nicht mehr weiter Geld ansparen. Das alles sorgt laut Finanzplaner Marcel Reyers dafür, dass die meisten Menschen im Ruhestand mit 70 bis 80 Prozent ihres letzten Nettoeinkommens auskommen, ohne sich einschränken zu müssen. „Wer dennoch ab 67 mit 100 Prozent des letzten Nettoeinkommens rechnet, wird sehr gut leben können“, sagt er. Auch wenn in den ersten Jahren des Ruhestands die Ausgaben für Reisen und andere Freizeitaktivitäten höher sind als im Arbeitsleben. » Lesen Sie auch: Mit 67 droht selbst Gutverdienern der Millionen-Schock – So lässt er sich noch verhindern Reyers hat aber bei seinen Mandanten immer wieder gesehen, dass ab 80 Jahren viel vom monatlichen Budget übrig bleibt. Er und auch sein Fachkollege Huber raten daher, ab dem 80. Geburtstag mit einem geringeren Bedarf zu rechnen. So muss das jährliche Budget dann nicht mehr mit 2,5 Prozent steigen, sondern lediglich mit einem Prozent. „Es kann auch reichen, mit dem Betrag, der ab dem 80. Geburtstag geflossen ist, weiterzurechnen“, sagt Huber. Martina Patzek von der Quirin-Bank rät hier eher zur Vorsicht. „Wer im höheren Alter ein angenehmes Finanzpolster hat, kann sich auch ein luxuriöses Seniorenheim und eine gute Pflege leisten“, erklärt sie. Nach ihrer Erfahrung denken viele ihrer betagteren Kunden oft auch an ihre Nachkommen. „Nicht selten fließt das Geld, das die Elterngeneration am Ende eines Monats übrig hat, direkt in einen Sparplan für die Kinder und Kindeskinder“ Stehen die Ausgaben fest, sollten sie nicht nur bis Beginn des Ruhestands mit der Inflationsrate „aufgezinst“ werden, sondern auch darüber hinaus. Dann kommt die wohl schwierigste und unangenehmste Frage in diesem Zusammenhang. „Wie lange muss das Geld reichen?“ Laut Marcel Reyers sollte man hier vorsichtig, aber nicht übervorsichtig sein. „Menschen, deren Eltern und Großeltern allesamt 90 und älter wurden, sollten damit rechnen, dass sie ähnlich alt werden und einen Puffer draufschlagen“, sagt er. Die hohe Lebenserwartung sorgt hier für einen deutlich höheren Bedarf. In unseren Beispielen soll die Rente für alle drei Musterfälle 30 Jahre lang fließen. Dementsprechend groß sind die Summen, die als Rentenlücke zusammenkommen. Ein weiterer Punkt, der die Rentenlücke verkleinern kann, ist eine Erbschaft. Es mag makaber klingen, aber das Kind eines erfolgreichen Anlegerpaars wird sehr wahrscheinlich irgendwann das Depot der Eltern zumindest in Teilen bekommen, sei es als Schenkung oder Erbe. Solche Ereignisse sind, wie Marcel Reyers sagt, nicht vorhersehbar, aber können mit einer gewissen Wahrscheinlichkeit Teil der Vorsorgeplanung sein. „Mit dieser Frage setzen sich Menschen nur ungern auseinander, denn es ist nicht schön, den Zeitpunkt des eigenen Todes vorherzusagen“, weiß Reyers. Dennoch ist die Antwort auf diese Frage seiner Meinung nach essenziell, wenn es darum geht, den Finanzbedarf im Alter zu berechnen. „Niemand will in den letzten Jahren seines Lebens darben müssen, weil das Geld knapp wird“, sagt Reyers und empfiehlt, sich bei der Frage „Wie alt werde ich?“ an den eigenen Eltern und Großeltern zu orientieren. » Lesen Sie auch: Warum sich gesetzliche Rente und Betriebsrenten für Gutverdienende lohnen Sind die Eltern noch am Leben und erfreuen sich mit Mitte 80 noch bester Gesundheit, sollte die Rentenlücke eher für 25, wenn nicht 30 Jahre hochgerechnet werden, lautet sein Tipp. Hat das Gros der nahen Verwandten nicht einmal die 80 geschafft, reichen auch 20 Jahre. „Ein Puffer von fünf bis zehn Jahren ist bei solchen Kalkulationen nie verkehrt“, sagt er. Mehr: „Viele könnten Enttäuschung erleben“ – Mit diesen Strategien entgehen Sie dem drohenden Renten-Crash